На ФБ ММВБ цены «фишек» выросли на 0,4-8,3%, индекс биржи поднялся до 761,66 пункта (+1,65%). Индекс биржи РТС, где торги завершаются почти на час раньше, снизился на 0,76% — до 647,55 пункта.
Июньский фьючерс на индекс РТС к закрытию сессии снизился к базовому активу на 17,6 пункта, что говорит об умеренно негативных ожиданиях спекулянтов (обращение мартовского фьючерса завершилось в прошлую пятницу).
В лидерах роста на ФБ ММВБ выступили акции банков и металлургов: выросли бумаги ВТБ (РТС: VTBR) (+5,5%, до 2,71 коп), Сбербанка России (РТС: SBER) (+8,3%, до 18,3 руб.), «Норникеля» (РТС: GMKN) (+7%), «Северстали» (РТС: CHMF) (+4,2%), «Новолипецкого металлургического комбината» (РТС: NLMK) (НЛМК) (+4,6%), «Магнитогорского металлургического комбината» (РТС: MAGN) (ММК) (+4,9%).
Также подорожали остальные ликвидные бумаги, в том числе и нефтяные, которые еще утром торговались в ощутимом «минусе» на фоне подешевевшей нефти после отказа ОПЕК сокращать квоты на добычу сырья.
Подорожали акции «Газпрома» (РТС: GAZP) (+1,1%), «Ростелекома» (РТС: RTKM) (+2,4%), «Сургутнефтегаза» (РТС: SNGS) (+0,4%), «Татнефти» (РТС: TATN) (+1,6%), «Полюс Золото» (РТС: PLZL) (+0,7%), «Роснефти» (РТС: ROSN) (+2%).
В «минусе» остались только акции «ЛУКОЙЛа» (РТС: LKOH) (-1%) и «Газпром нефти» (РТС: SIBN) (-0,4%).
В понедельник выросла Азия, европейские индексы прибавили 2-3%, также подъемом открылись торги в США, несмотря на вышедшие слабые экономические статданные — их инвесторы проигнорировали, отдав предпочтение надеждам на скорое завершение периода рецессии, о чем заявил глава ФРС США Бен Бернанке.
Индекс производственной активности Нью-Йорка Empire Manufacturing в марте рухнул до минус 38,23 пункта (исторический минимум, эксперты ожидали роста показателя до минус 30,8 пункта), нетто-продажи нерезидентами американских активов в январе составили $43 млрд (ожидалось, что будут зафиксированы нетто-покупки на $45 млрд), промпроизводство в США в феврале упало на 1,4% (ожидалось снижение на 1,3%).
В интервью телекомпании CBS Б.Бернанке заявил, что в случае успешной реализации правительственных мер по стабилизации финансовой системы рецессия в США завершится в этом году и экономика страны начнет расти в 2010 году. Кроме того, инвесторы в США с оптимизмом восприняли обещания министров финансов стран G20 предпринять скоординированные меры для борьбы с мировой рецессией и решить проблему неликвидных финансовых активов. Вдобавок ко всему британский банк Barclays заявил о том, что он успешно начал 2009 год и рассчитывает на прибыльность своих подразделений.
На нефтяном рынке цены на новостях от ОПЕК с утра упали, затем после локальной консолидации подъем возобновился. Цена майских фьючерсов на нефть WTI к вечеру понедельника выросла на 0,8% — до $47,42 за баррель (утром цены падали более чем на 4,5%).
Страны ОПЕК должны были сократить добычу с 1 января 2009 года на 4,2 млн баррелей в сутки по сравнению с реальным уровнем добычи в сентябре, который составлял 29,045 млн баррелей в сутки. Конференция ОПЕК подтвердила намерение полностью соблюдать это решение, принято также решение созвать внеочередную встречу 28 мая 2009 года в Вене.
По словам трейдера ИК «Уралсиб Кэпитал» Валентина Егорова, рынок акций открывался вниз вслед за нефтью, однако падение на нефтяном рынке быстро остановилось, а мировые фондовые индексы росли, что вернуло спрос на российские бумаги.
«Ожидалось, что после решения ОПЕК не сокращать добычу нефть вернется на уровень $40 с небольшим за баррель, но этого не случилось, продажи быстро иссякли. Мировые фондовые площадки растут, у нас рубль укрепляется к доллару — все факторы пока в пользу роста акций. Металлургические акции поднялись вслед за металлами в Лондоне», — сказал он «Интерфаксу-АФИ».
Как отмечает главный стратег ИГ «Норд Капитал» Александр Баранов, из двух важных событий прошедшие выходных — встречи министров G20 и заседания ОПЕК — первое для фондовых рынков оказалось предпочтительней.
«Решение ОПЕК вызвало локальную просадку нефти, на чем упала российская нефтянка, но во второй половине дня рынки уже жили оптимистичными ожиданиями по поводу более быстрого выхода из мировой рецессии. Заявления по итогам встречи G20 пришлись на руку рыночным «быкам», все мировые фондовые площадки выросли, нефть к вечеру также компенсировала все утренние потери», — сказал он «Интерфаксу-АФИ».
«Судя по динамике индекса РТС, сейчас идет формирование восходящего тренда. Есть шансы, что на этой неделе мы увидим уровень 700 пунктов по индикатору», — добавил А.Баранов.
По словам главного аналитика ИК «ITinvest» Александра Потавина, ликвидность из «нефтянки» еще утром перетекла в другие секторы рынка, часть этих денег нашла свое прибежище в акциях банков. Фаворитом здесь является Сбербанк, который преодолел важный уровень сопротивления на отметке 17,7 руб., следующим рубежом будет отметка 19 руб., отмечает он.
На мировых фондовых площадках лидерами роста являются акции финансового сектора и банков. «Благодарить за рост инвесторы должны главу ФРС США Бена Бернанке, который в очередной раз увидел свет в конце туннеля. Плюс к этому министры финансов стран G20 договорились в свете борьбы с глобальной рецессией очистить балансы банков от «токсичных» активов. Ожидания того, что на горизонте замаячило окончание спада в американской экономике, вселяют уверенность при покупках бумаг металлургических компаний», — считает А.Потавин.
Однако, несмотря на позитив на фондовых биржах Европы и Америки, аналитик не рекомендует поддаваться этой эйфории и покупать бумаги на кредитные деньги. Ряд «фишек» за последние недели поднялись уже довольно высоко, и в целом хорошая коррекция нам бы не повредила, полагает А.Потавин.
По оценке аналитиков ИК «Файненшл бридж», отказ ОПЕК от снижения квот на ближайшие два месяца может привести рынок нефти в среднесрочный нисходящий тренд, поэтому нефтяные бумаги будут выглядеть хуже остальных.
Эксперты отмечают, что в случае сохранения положительного внешнего новостного фона наиболее вероятным сценарием развития событий до конца марта является обновление локальных максимумов отечественными индексами с последующей полномасштабной коррекцией. Текущая неделя может стать разворотной, поэтому рекомендуется сокращать «длинные позиции» и избегать инвестиций в акции энергетического и металлургического секторов, поскольку эти бумаги еще далеки от своего «дна» и в ближайшее время будут находиться под давлением негативных новостей, полагают аналитики ИК «Файненшл бридж» (в энергетике эксперты ожидают значительного падения спроса на электроэнергию, в металлургии негативом остается «схлопывание» экспортных рынков и высокая долговая нагрузка ряда эмитентов).
В свою очередь, аналитик ИГ «Универ» Ксения Поляк полагает, что в отсутствие фундаментальных позитивных новостей с мировых рынков, связанных с восстановлением спроса на сырье, решение ОПЕК может вернуть нефтяные котировки в нисходящий тренд, что вызовет коррекцию в отечественных нефтяных акциях.
Лучше остальных на текущей неделе будут смотреться акции банков. Рост в бумагах ВТБ связан с планируемой допэмиссией, которая, по расчетам ИГ «Универ», может состояться по цене 4 копейки за штуку, акции Сбербанка одни из немногих не достигли февральских максимумов и пытаются подняться к отметке 19 руб. за штуку, отмечает она.
В целом К.Поляк ожидает, что эта неделя может стать разворотной для отечественного рынка акций: сначала вероятна консолидация на достигнутых уровнях, а затем не исключена коррекция в район 600-650 пунктов по индексу ММВБ.
В США на прошлой неделе подъем фондового рынка был рекордным с ноября после того, как руководители трех крупнейших банков страны заявили о получении прибыли в январе и феврале.
По итогам прошедшей недели индексы S&P 500 и Nasdaq прибавили по 11%, Dow Jones — 9%. Потери S&P 500 с начала года в результате сократились до 16%. Этот индикатор демонстрировал повышение по итогам всего двух недель в текущем году.
Фондовые площадки Азиатско-Тихоокеанского региона в понедельник выросли после того, как министры стран G20 пообещали предпринять скоординированные меры для борьбы с мировой рецессией, а ОПЕК воздержалась от дальнейшего сокращения квот на добычу нефти, чтобы стимулировать экономический рост.
Министры финансов и главы центробанков G20 по итогам завершившейся в субботу встречи выразили готовность предпринять «любые меры» для восстановления роста мировой экономики. В числе этих шагов — меры монетарной политики, финансовые стимулы, реформы в сфере регулирования финансовых рынков. Ключевым приоритетом ведущие страны мира назвали восстановление нормального кредитования, для чего требуется рекапитализация банков, поддержка их ликвидности и очистка от «токсичных» активов.
Во «втором эшелоне» на ФБ ММВБ в понедельник кроме металлургов выросли акции АФК «Система» (РТС: AFKS) (+15,6%), «Транснефти» (РТС: TRNF) (+13,4% «префы»), «Дальсвязи» (РТС: ESPK) (+7,4%), «Магнита» (РТС: MGNT) (+6,1%).
Акции «Системы» продолжают рост с прошлой пятницы после известий о разрешении ФАС выкупить мажоритарные пакеты акций в пяти компаниях башкирского ТЭКа.
Подешевели бумаги МОЭСК (РТС: MSRS) (-4,8%), «Дорогобужа» (-3,9%), «Иркутскэнерго» (РТС: IRGZ) (-3,2%), «Соллерса» (РТС: SVAV) (-2,6%), «АвтоВАЗа» (РТС: AVAZ) (-1,9%).
Акции «АвтоВАЗа» попали под прессинг продаж после появления в СМИ сообщений о том, что у крупнейшего российского автозавода закончились деньги для расчетов с поставщиками, даже с учетом того, что основная масса активов компании уже находится в залоге, отмечает А.Потавин из ИК «ITinvest». Эксперт напомнил, что во вторник правительство РФ может рассмотреть просьбу автозавода о господдержке на сумму 26 млрд рублей.
Суммарный объем торгов на классическом рынке РТС за день составил $3,69 млн, на ФБ ММВБ оборот сделок с акциями превысил 38,4 млрд рублей (лидер — Сбербанк — 10,96 млрд рублей).